Существуют и альтернатива программам накопительного и смешанного страхования жизни — это пенсионные программы негосударственных пенсионных фондов (НПФ) — программы добровольного пенсионного обеспечения (ДПО). И не стоит считать, что данные программы подойдут вам только для накопления на пенсию, — это в корне неправильно, они могут стать даже альтернативой инвестициям в ПИФы.

Итак, негосударственный пенсионный фонд (НПФ) — это особая организационно-правовая форма некоммерческой организации социального обеспечения, исключительными видами деятельности которой являются:

• обязательное пенсионное страхование (ОПС) — в рамках управления накопительной частью пенсии.
• добровольное пенсионное обеспечение (ДПО) — в рамках самостоятельного формирования гражданами негосударственной пенсии.

Другими словами, НПФ помогает вам повысить вашу государственную пенсию и одновременно накопить себе на негосударственную, лично вашу пенсию.

НПФ работает в России уже более 15 лет, хотя активно работать в розничной сфере они стали не так давно — примерно с 2005 года. НПФ чем-то похожи на ПИФ, только, в отличие от ПИФа, это юрлицо, которое контролируется даже жестче, чем ПИФ. Схема контроля за НПФ представлена на рис. 24.

Таким образом, НПФ:

• находится под четким контролем ФСФР России, что не дает ему шанса, как, впрочем, страховой компании, инвестировать средства на фондовом рынке по любым возможным стратегиям. Нет, инвестиционные стратегии НПФ — умеренные по уровню риска и потенциальной доходности. В данном аспекте НПФ находится где-то между депозитом и ПИФами, так как программа ДПО имеет гарантированный доход, как правило, 0-4% годовых даже в худшем случае, а потенциальная ее доходность может составлять 14-18% годовых, то есть это сравнимо с ПИФами умеренной инвестиционной стратегии.
• как и страховая компания, в обязательном порядке составляет резервы, за счет которых фонд как раз и может гарантировать вам доходность 0-4% годовых даже при спаде на рынке, даже в период тяжелого финансового кризиса;
• гарантирует защиту интересов своих участников: ликвидация НПФ производится только в судебном порядке. Если же у НПФ отозвали лицензию или он признан банкротом, то:
• средства пенсионных накоплений передаются в Пенсионный фонд Российской Федерации;
• средства пенсионных резервов направляются на удовлетворение требований вкладчиков и участников.